История облигаций в нашей стране уходит корнями глубоко в царские времена, причем они были гораздо популярней акций промышленных и торговых компаний того времени.

В реалиях сегодняшнего мира облигации играют большую роль в финансовом мире, а также в бизнесе. Облигации – это один из самых консервативных инструментов из всех, представленных на фондовом рынке. 

Их часто сравнивают с банковскими вкладами, но при этом отмечают множество преимуществ перед вторыми. Что такое облигации и как на них нужно зарабатывать вы узнаете из этой статьи.

Для начала разберемся, что такое облигация, а также рассмотрим все основные термины, связанные с ней.

Облигация (англ. Bond) – это долговая ценная бумага, по которой заемщик (эмитент облигации) обязуется вернуть кредитору (тому, кто приобрел облигацию) в определенный срок (срок погашения бонда) полную стоимость облигации (её номинал), а также проценты за использование средств (купонный доход).

Пример

Вы приходите к своему приятелю и просите у него в долг 90 тысяч рублей.

Вы понимаете, что сможете отдать эти деньги только через год, так как берете их на раскрутку своего бизнеса, но вы готовы отдавать раз в полгода 5 тысяч рублей (то есть вы отдадите их 2 раза до погашения долга = 10 тысяч).

Вы пишете расписку, где указываете все эти детали. Эта расписка и будет облигацией, которую вы выпустили, а ваш друг приобрел.

90 тысяч рублей – это номинал вашей облигации, а 10 тысяч (2 раза по 5 тысяч) составят купонный доход вашей облигации.

Доход вашего друга от этой сделки составит 11,11% годовых. Да, доход по облигационным займам измеряют именно в годовых процентах.

Итак, мы поняли, что такое облигации, и разобрались с основными терминами. Теперь можем перейти к главному – как всё-таки заработать на этих ценных бумагах?

Всего существует 2 способа заработка на облигациях, доступных обычному человеку – пассивный и активный, рассмотрим их по очереди.

Активный способ – спекуляция

Облигации изменяются в цене, как и все другие активы на фондовом рынке. Их стоимость обычно зависит от спроса и купонной доходности: чем ниже доходность (а значит, выше надежность), тем выше цена на облигацию. На российском рынке большинство облигаций имеет номинал в 1000 рублей.

Если цена на облигацию выше номинальной, то говорят, что она продается с «премией», а если ниже, то с «дисконтом».

Именно на разнице цены мы и будем зарабатывать. Покупаем облигации, когда они в дисконте, и продаем, как только они выходят в приемлемую для нас премию. Также в данном способе есть возможность получить купонный доход в момент, когда облигация будет находиться в вашей собственности.

Пассивный способ – купонный доход

Это самый простой и надежный способ заработать на фондовом рынке. Он отлично подойдет начинающим инвесторам и тем, кто не желает разбираться в тонкостях биржевого дела.

Вам всего лишь необходимо понять, какой из эмитентов будет самый надежный. Для этого придумали кредитный рейтинг (его дают специальные агентства), который и отражает надежность компании-заемщика.

После из тех компаний, что вы выбрали, необходимо составить диверсифицированный портфель, из которого можно купить несколько облигаций – это могут быть облигации федерального или муниципального займа, долговые бумаги крупных компаний (Сбербанк, ВЭБ и т.д.). После приобретения облигаций вам нужно просто ждать купонного дохода и выбирать себе яхту из каталога.

Как видите, заработать на облигациях достаточно просто, а начинать можно даже с 1 тысячи рублей (номинал одной облигации).

Но важно понимать: чем ниже риск, тем ниже доходность. На облигациях, даже в совокупности с ИИС, ваш доход не превысит 15% годовых (что, кстати, очень даже неплохо).

Если вы хотите получать высокий доход, то рекомендуем пройти наш курс «Академия Трейдинга»!

Автор: Роман Крапива, частный инвестор